В РФ планируют разрешить использовать пенсионные накопления на приобретение жилья и оплату обучения. Пока что деньги из программы долгосрочных сбережений (ПДС) без потерь разрешено выводить лишь спустя 15 лет. Национальная ассоциация пенсионных фондов предложила Минфину дать возможность расходовать часть средств раньше указанного срока. Замминистра финансов Иван Чебесков рассказал «Известиям», что данные инициативы будут обсуждаться. По мнению экспертов, это способно снизить нагрузку на Соцфонд и обеспечить экономику дополнительными инвестициями. К каким еще последствиям могут привести подобные послабления — в материале «Известий».
Как могут изменить условия ПДСЗа первые два года действия ПДС доля участников младше 30 лет составила всего 4%. С такой структурой программа по сути становится механизмом поддержки людей старшего возраста — это не дает сформировать долгосрочный капитал ни для граждан, ни для экономики, признали в Национальной ассоциации пенсионных фондов (НАПФ). Ассоциация отправила в Минфин предложения, призванные увеличить приток молодежи в ПДС.
Одна из идей — дать гражданам младше 35 лет возможность досрочно направлять накопления на приобретение первого жилья или закрытие ипотеки, говорится в материалах НАПФ. Там рассчитывают, что такая мера обеспечит дополнительный приток в ПДС на уровне 300–600 млрд рублей за пять лет.
В базовом сценарии через пять лет участия в программе гражданин сможет вывести все накопленные средства на эти цели. Обсуждается и другой механизм: по истечении такого же срока сделать доступной половину сбережений, через десять лет — 75%, а полный вывод разрешить лишь через 15 лет.
Кроме того, ассоциация предлагает разрешить снимать средства из ПДС для оплаты высшего и среднего профессионального образования, а также для погашения образовательных кредитов. Как и с жильем, долю, доступную для изъятия, могут увязать со сроком участия в программе. По оценке авторов инициативы, такая мера может дать приток в ПДС от 92 млрд до 184 млрд рублей в год.
Третье предложение касается детских счетов. НАПФ предлагает разрешить родственникам и другим близким людям переводить деньги на ПДС ребенка. Для взносов родителей и родственников планируют отдельно ввести государственное софинансирование и налоговый вычет. Потенциально это даст возможность повысить объем господдержки по одному счету сверх базовых 36 тыс. рублей в год.
Для друзей семьи и иных третьих лиц предлагается разрешить пополнение без государственного софинансирования, а максимальную сумму установить на уровне 4–15 тыс. рублей. В ассоциации ожидают, что это поможет привлечь в программу дополнительно около 36 млрд рублей.
Инициативы НАПФ могут быть вынесены на обсуждение, сказал «Известиям» замминистра финансов Иван Чебесков. Он отметил, что министерство активно взаимодействует с ассоциацией.
В пресс-службе Минфина уточнили, что письмо рассмотрят. Там также отметили, что ПДС — один из главных инструментов привлечения длинных денег в российскую экономику. По данным ведомства, в программе уже участвуют более 14 млн человек, а на счетах аккумулировано около 1,2 трлн рублей.
Изначально программу создавали именно для привлечения длинных денег в экономику, поэтому полный вывод средств через пять лет участия вряд ли одобрят, считает аналитик Freedom Global Владимир Чернов. По его мнению, вероятнее, что к изъятию допустят лишь часть сбережений, но чем выше будет эта доля, тем привлекательнее инструмент станет для молодых людей.
Если предложения примут, число молодых участников программы может удвоиться за год, прогнозируют в СберНПФ. По мнению гендиректора НПФ ВТБ Андрея Осипова, в среднесрочной перспективе инициатива способна привлечь в ПДС порядка 9 млн участников младше 45 лет.
Зачем в пенсионные накопления хотят вовлечь молодежьУ государства сформирован ясный запрос на приток средств в НПФ. Министр финансов Антон Силуанов указывал, что пенсионные накопления служат источником длинных денег, которые можно направлять на инфраструктурные проекты и поддержку финансового рынка. Председатель ЦБ Эльвира Набиуллина тоже отмечала, что долгосрочные инвестиции нужны для развития экономики.
ПДС запустили в 2024 году, но обсуждения стартовали еще в 2022-м. В тот период российская экономика столкнулась с оттоком капитала и уходом иностранных инвесторов. На фоне резкого роста экономической нестабильности активы продавали и частные инвесторы.
В обстановке неопределенности граждане и бизнес не хотели вкладывать средства на длительный срок. Поэтому власти выбрали путь стимулирования подобных вложений. Сначала возник индивидуальный инвестиционный счет с налоговыми льготами для долгосрочных инвестиций, а затем была запущена ПДС.
Ни один финансовый продукт не предоставляет такого набора льгот, какой гарантирует эта программа, подчеркнула директор департамента инвестиционных финансовых посредников ЦБ Ольга Шишлянникова. Взносы софинансируются государством на сумму до 36 тыс. рублей в год, по ним доступен налоговый вычет до 52 тыс. рублей, а сохранность сбережений обеспечивается на сумму до 2,8 млн рублей.
Но сейчас рынок ПДС ориентирован на старшее поколение, которому до выхода на пенсию и старта выплат остается не так много времени, отметил заместитель гендиректора по стратегическому развитию НПФ «Благосостояние» Иван Волков. Перенос внимания на молодежь и детские счета изменит саму природу рынка — он станет действительно долгосрочным.
— Молодежь — это сегмент с наибольшим потенциалом развития. Молодые граждане имеют наиболее длительный горизонт накоплений, что делает их стратегически важной аудиторией для развития долгосрочных сбережений, — подчеркнул президент НАПФ Сергей Беляков.
В конечном счете представленные инициативы приведут к увеличению объема активов НПФ и расширению возможностей фондов для долгосрочных вложений, добавила старший директор по рейтингам страховых и инвестиционных компаний агентства «Эксперт РА» Екатерина Серова.
Что это значит для россиянПДС среди прочего помогает увеличивать пенсионные накопления граждан России, что в итоге повысит их благосостояние после окончания трудовой деятельности. Сегодня государственные пенсии в РФ в среднем равны 25,4 тыс. рублей при средней зарплате около 100 тыс. рублей. Это означает, что после выхода на пенсию доходы россиян в среднем снижаются в четыре раза.
Помимо этого, в будущем нагрузка на пенсионную систему увеличится. В следующие пять лет количество работающих граждан может уменьшиться на 11 млн, следует из данных Минтруда. В дальнейшем у государства будет меньше возможностей поднимать пенсии быстрее инфляции, а значит, без дополнительных накоплений благосостояние будущих пенсионеров не вырастет.
Долгосрочные инвестиции помогают решить эту проблему для части населения, считает Владимир Чернов. По его словам, это относится и к ПДС. Также помогут софинансирование от государства и дополнительные льготы.
К примеру, чтобы к выходу на пенсию в 65 лет мужчина со средней зарплатой 120 тыс. рублей накопил на прибавку к государственной пенсии в 87 тыс. рублей, ему следует откладывать через НПФ 5% заработка на протяжении 25 лет, пояснили «Известиям» в НАПФ. Если же период накопления окажется на десять лет дольше, итоговая сумма сбережений вырастет в 2,7 раза.
Раннее начало дает возможность достичь финансовой цели с меньшими усилиями, снижая нагрузку на личный бюджет в зрелом возрасте, пояснил Сергей Беляков. Поэтому привлечение молодых участников крайне важно.
Счета в ПДС разрешено открывать даже на ребенка, и россияне все активнее используют такую возможность, отметила член комитета по кадрам Совета финансового рынка, гендиректор «НПФ Ингосстрах» Оксана Иванова. Если предложения НАПФ одобрят, приток средств дополнительно ускорится.
При этом возможность снять деньги из ПДС на приобретение жилья и оплату образования даст людям не воспринимать долгосрочные сбережения как отказ от благ ради неопределенного будущего, пояснил заведующий кафедрой страхования и экономики социальной сферы Финансового университета при правительстве РФ Александр Цыганов. Благодаря этому механизм способен стать частью сберегательных стратегий россиян.
В целом вероятность одобрения хотя бы части предложений можно считать довольно высокой, полагает Владимир Чернов. По его мнению, расходы на привлечение длинных денег в любом случае оправданны для властей.